Ответы на вопросы замглавы Банка России А.Б. Заботкина

В преддверии нового 2024 года интервью дал заместитель главы Центробанка России, Алексей Борисович Заботкин. После последнего изменения ставки рефинансирования Банком России в сторону её увеличения, участие топ-менеджеров финансовой системы России со стороны государства в интервью средствам массовой информации обрели отчётливую необходимость.

 Fnce.ru сделал выборку самых острых комментариев спикера о финансовой ситуации в стране.

Ответы Алексея Заботкина, заместителя председателя Банка России

Итак, о чем рассказал А.Б. Заботкин 28 декабря 2023 года:

1. Цель по инфляции в России остаётся на уровне 4-4,5% к концу 2024 года. Этот план соответствует октябрьской (2023 года) версии базового прогноза ЦБ по инфляции в России.
2. К концу 2023 года инфляция в России составила 7,5%. Это много.
3. При высокой инфляции не может быть высоких процентных ставок. Граждане не будут готовы класть деньги на депозит под низкие процентные ставки, потому что их сбережения будут съедаться инфляцией. Соотсветственно, банки, понимая, что дешёвых депозитов привлечь они не смогут, будут назначать более высокие ставки по кредитам.
4. При повышении ключевой ставки становятся менее доступными кредиты по ипотеке. При повышении ставки рефинансирования происходит охлаждение совокупного спроса через кредитный канал. Рынок ипотеки за последнии несколько лет сильно разделился на два сегмента: рыночная ипотека (для вторичного рынка жилья) и ипотека с поддержкой государства (для первичного рынка жилья). Рыночная ипотека зависит от ситуации на рынке жилья. Тогда как ипотека на новостройки зависит от уровня поддержки по государственным ипотечным программам, предлагаемым Правительством.
5. Поддержка проэктов по кредитованию в сфере технологического суверинитета - один из приоритетов Банка России. Цель, чтобы банкам эти проекты были более привлекательны чем проекты в других секторах экономики, а кредитная активность банков смещалась в эту сторону. Алексей Заботкин уточнил, что более 200 млрд кредитных рублей выдано с середины 2023 года в рамках проектов по поддержке технологического суверинитета. Банк России расчитывает, что эта поддержка будет масштабироваться в 2024 году.
6. По поводу количества выданных кредитов зампред Банка России заверил, что с точки зрения экономического анализа и того, что влияет на экономику, важен не объём выдачи отдельного вида кредита, а темпы прироста кредитного портфеля по всему спектру заёмщиков (розничных: необеспеченные кредиты, автокредиты, ипотека и корпоративных). Происходит замедление кредитной активности, при этом объём выданных кредитов продолжает свой рост, но более умеренными темпами. Замедление активности выдачи кредитов банками по различным сегментам происходит неоднородно. Максимум пришёлся на необеспеченные потребительские кредиты и ипотеку. Темпы роста кредитования в России будут заметно меньше. В 2023 году это 17-20%. К 2024 году прогноз Банка России предполагает 5-10%. Именно такой рост кредитования в России требуется, чтобы вернуть спрос к запланированному уровню инфляции в 4% годовых.